中市值满仓策略

策略思想

1. 策略思路

该策略的核心思想是通过技术指标（均线、均量线）和股票基本面信息（市值）来筛选和管理股票投资组合。具体步骤如下：

• 筛选出5日均线大于25日均线以及5日均量大于60日均量的股票。

- 过滤掉ST股、停牌股、科创板和北交所股票，并选择股价在2元到100元之间的股票。

• 若选出的股票数量超过10只，则去掉市值最大和最小的，保留剩下的中市值股票进行投资。

- 以10万资金满仓操作，持有10只股票，每只股票投资约1万元。

• 在收盘后选出符合条件的股票，第二天开盘时买入或卖出。

2. 策略介绍

该策略主要依赖于技术分析中的均线交叉信号（MA金叉）和均量线交叉信号作为买入信号，同时对选股进行市值过滤，以中市值股票为主要投资标的。策略中采用的MA金叉是指短期均线（5日）上穿长期均线（25日），通常被视为买入信号，表明短期价格上涨趋势强于长期趋势。此外，5日均量上穿60日均量则表明近期交易活跃度增加，可以作为辅助买入信号。

3. 策略背景

均线交叉策略是一种经典的技术分析策略，通过短期均线与长期均线的交叉点来判断买入或卖出的时机。均线交叉策略背后的逻辑是利用均线的滞后性和市场趋势的惯性，试图捕捉价格趋势的拐点。市值过滤是为了避免极端市值股票的波动对组合收益的影响，选择中市值股票能够在一定程度上平衡收益与风险。

策略优势

1. 技术信号明确: 该策略通过均线交叉和均量线交叉这两个技术指标来提供明确的买入信号，有助于投资者在趋势明确时进入市场。

1. 风险控制: 通过剔除风险警示股（ST股）、停牌股以及特定板块的股票，降低了系统性和非系统性风险。
2. 市值优化: 通过过滤市值最大和最小的股票，集中投资于中市值股票，避免了极端市值股票可能带来的高风险。
3. 操作简便: 该策略每天仅需在收盘后筛选股票并在开盘时进行操作，不需要实时监控市场，操作简便且易于执行。

策略风险

1. 市场风险: 由于策略依赖于技术指标，在市场发生剧烈波动或技术指标失效时，可能会出现错误的买卖信号，导致亏损。
2. 个股风险: 策略在某些情况下可能会选到基本面较差的股票（尽管过滤了ST股），个别股票的极端事件可能对组合收益造成影响。
3. 模型失效风险: 均线交叉策略的有效性依赖于市场趋势的持续性，而市场在震荡市或无趋势市中均线策略可能失效。
4. 流动性风险: 由于策略集中于中市值股票，若市场流动性不足，可能导致卖时价格偏差较大。

整体而言，该策略通过技术指标和市值筛选实现了一定的风险控制和收益机会，但仍需注意市场环境变化对策略有效性的影响。